模拟题001-004：限售股、股权激励、股利的个人所得税及股权分置改革相关

yanghj603

20+10-（20+30）*0.1=25
为什么要减去（20+30）*0.1，不是免征的吗？

CATWALK

第一题，有关高管股份的解禁，我查阅了一份草案，应该是“每年的第一个交易日，中国结算深圳分公司以该董事和高级管理人员在上年最后一个交易日登记在其名下的公司股票为基数，按25%的比例计算其本年度可转让股份法定额度；同时，对该激励对象所持的在本年度可转让股份额度内的无限售条件的流通股进行解锁。”
所以，高管股份的解锁，是不是应该在下年一月，那么当月还要交税吗？
这一题还可以出的复杂点，结合解锁一般是分年度匀速解锁，以及高管股份按上年登记在名下股份的25%解锁，再计算当月的个人所得税额。无敌了。

xwfcecc

题目出的非常有水平，学习了不少知识点，佩服！

wym45

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你说的交易所的解锁不是限制性股票的解禁。
交易所的解锁是，每年解锁上年末的25%,当年你如果不卖,那下年还是这个25%,而非25%+25%=50%。比如2010年底你有10万股，那2011年1月1日交易所给你解锁2。5万股。你如果不卖，2011年也没增加股份，到2012年1月1日，你可售股还是只有2。5万股。

股权激励的解禁完全不是这个概念。解禁根据行权条件啥的来的，如果有业绩条件，而没达标，可能一股解禁不了。当然如果纯粹干到年限就有，那只要你不辞职，就会给你解禁。而且解禁时间点也不一样，很有可能不在1月1日。如果你有激励股票10万股，分4年解禁，那2011年你有解禁的2。5万股。2012年条件达到,你就加2.5万股变成5万股了。

至于2011年你可售多少股，我估计是2。5万股X25%=6250股，视同当年新从二级市场买2.5万股。如果2011年你没卖，也没别的股份变动。2012年你可售1.25万股。当然这一段是我的估计，希望高手指正。

CATWALK

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我明白这两个解锁的概念。前一回复的意思我考虑的不周全，我想说的是解禁日实际可流通的股票数应该综合考虑上年12月31日登记在A名下的股份总数的25%和本次解锁的股份数取较小数。这个题目中是一样的。
但是交税我认为不用乘以25%，

“按照个人所得税法及其实施条例等有关规定，原则上应在限制性股票所有权归属于被激励对象时确认其限制性股票所得的应纳税所得额。即：上市公司实施限制性股票计划时，应以被激励对象限制性股票在中国证券登记结算公司（境外为证券登记托管机构）进行股票登记日期的股票市价（指当日收盘价，下同）和本批次解禁股票当日市价（指当日收盘价，下同）的平均价格乘以本批次解禁股票份数，减去被激励对象本批次解禁股份数所对应的为获取限制性股票实际支付资金数额，其差额为应纳税所得额。”

本批次解禁的股份应该就是400，其锁定25%是由于其高管身份限制，并不影响其对该股份的所有权，所以当月就应该交税。

按照你的算法，假设该高管没有其他股份，那这部分股份每年解禁25%，每年1月1日交一点税？没有可操作性。

CATWALK

在第一题的基础上拓展一题：
A上市公司2009年9月30日授予高管甲限制性股票300万股，甲的购买价格为每股5元，过户日股票收盘价10元；该批股票锁定期12个月，分三年匀速解禁。2010年9月30日，甲仍为公司高管，且符合限制性股票解禁条件，当日股票收盘价15元。解禁当月甲的股权激励应缴纳的个人所得税为（），10月份其能出售的股票上限是（）

wun02

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这个不好算，应为可以分6个月缴纳

wym45

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按你的题意,应该是(12.5-5)*100*20%=150万所得税.
10月应该不能卖?至少6个月不能短线交易.6个月后应该能卖25万股.

不过你说的锁定期12个月是啥意思? 指每次解禁后再锁定12个月?那就要到2011年10月才能卖了.

hellopig

顺便请教下，70号文中，“（五）在证券机构技术和制度准备完成后形成的限售股，自股票上市首日至解禁日期间发生送、转、缩股的，证券登记结算公司应依据送、转、缩股比例对限售股成本原值进行调整；而对于其他权益分派的情形（如现金分红、配股等），不对限售股的成本原值进行调整。”为什么送、转、缩股要进行成本原值调整？这个怎么调？应该是对单位成本进行调整吧？

lucyzhao

wun02 发表于 2011-7-24 21:15
1、A上市公司股权激励时授予高管甲400万股，甲的购买价格为每股5元，过户日股票收盘价10元；该批股票首次解 ...

请教楼主，第3题是怎么解的，没看明白，能不能费心说详细写，谢了！