公开发行股票

flyingnip

判断题：公开发行股票，必须聘请保荐机构。

rainy418

《证券法》　第十一条　发行人申请公开发行股票、可转换为股票的公司债券，依法采取承销方式的，或者公开发行法律、行政法规规定实行保荐制度的其他证券的，应当聘请具有保荐资格的机构担任保荐人。

flyingnip

rainy418 发表于 2012-2-7 17:16
《证券法》　第十一条　发行人申请公开发行股票、可转换为股票的公司债券，依法采取承销方式的，或者公开发 ...

“依法采取承销方式的，或者公开发行法律、行政法规规定实行保荐制度的其他证券的”，那么，其他方式的呢？有没有其他方式呢？
这个题目，我相信很多人都答不对。

helizhi

个人观点，既然是公开发行，就不是定向发行，而是向不特定对象发行，因此需要保荐机构。我判断此题为正确的。

铁纪2

《证券法》　第十一条　发行人申请公开发行股票、可转换为股票的公司债券，依法采取承销方式的，或者公开发行法律、行政法规规定实行保荐制度的其他证券的，应当聘请具有保荐资格的机构担任保荐人。

只有公开发行且采取承销方式，才必须聘保荐机构；也就是说，公开发行，不一定非得聘请保荐机构

flyingnip

铁纪2 发表于 2012-2-8 14:01
《证券法》　第十一条　发行人申请公开发行股票、可转换为股票的公司债券，依法采取承销方式的，或者公开发 ...

我也曾经是这么认为的。但是其他法律法规有没有别的规定呢？这才是关键！

everytime

铁纪2 发表于 2012-2-8 14:01
《证券法》　第十一条　发行人申请公开发行股票、可转换为股票的公司债券，依法采取承销方式的，或者公开发 ...

请教下，公开发行股票、可转债的除了承销方式还有什么方式？

rainy418

everytime 发表于 2012-2-9 09:42
请教下，公开发行股票、可转债的除了承销方式还有什么方式？

上市公司：
《上市公司证券发行管理办法》

第四十九条  上市公司发行证券，应当由证券公司承销；非公开发行股票，发行对象均属于原前十名股东的，可以由上市公司自行销售。

我认为上市公司公开发行都得请保荐机构。

非上市公司：
《证券法》
第十条　公开发行证券，必须符合法律、行政法规规定的条件，并依法报经国务院证券监督管理机构或者国务院授权的部门核准；未经依法核准，任何单位和个人不得公开发行证券。有哪些是需证监会核准，但是可以不请保荐机构的？请大家指教！
《保荐业务管理办法》

第二条 发行人应当就下列事项聘请具有保荐机构资格的证券公司履行保荐职责：

    （一）首次公开发行股票并上市；

    （二）上市公司发行新股、可转换公司债券；

    （三）中国证券监督管理委员会（以下简称“中国证监会”）认定的其他情形。

有没有首次公开发行股票并不上市的？个人觉得应该没有。三版也需要请券商啊。

finantree

rainy418 发表于 2012-2-9 14:40
上市公司：
《上市公司证券发行管理办法》
第四十九条  上市公司发行证券，应当由证券公司承销；非公开发 ...

我能想到的法规也就是这些。看来得等LZ揭开他心里的那个谜底嘹......

另外，道理上说，法律法规是允许首发但不上市的，只是印象中没有这样的案例（除了早年间的定募）。
三板请券商，不是作为保荐机构请的...

DASHAN7601

铁纪2 发表于 2012-2-8 14:01
《证券法》　第十一条　发行人申请公开发行股票、可转换为股票的公司债券，依法采取承销方式的，或者公开发 ...

《证券法》第11条规定：“发行人申请公开发行股票、可转换为股票的公司债券，依法采取承销方式的，或者公开发行法律、行政法规规定实行保荐制度的其他证券的，应当聘请具有保荐资格的机构担任保荐人”。即发行人公开发行且采取承销方式时，必须聘保荐机构；非公开发行时，无需聘请保荐机构。但《保荐业务管理办法》第2条规定：“发行人应当就下列事项聘请具有保荐机构资格的证券公司履行保荐职责：（一）首次公开发行股票并上市；（二）上市公司发行新股、可转换公司债券；（三）中国证监会认定的其他情形”。由此可知无论上市公司公开发行新股（增发、配股）还是非公开发行新股，均需聘请保荐机构。