拟上市公司控股股东的关联人持有股份的一个公司，其锁定期是三年还是一年？

jeffreygamil

什么叫做抠字眼？
既然2008年的《上市规则》修订的上述表述，说明监管层的监管观点发生了变化，恰当解读监管理念才是正道。

这个问题主要是保证实际控制人在一定期间内保持稳定，不是为了防止减持获利行为。证监会证券期货法律4号解释（《上市公司收购管理办法》第六十二条及《上市公司重大资产重组管理办法》第四十三条有关限制股份转让的适用意见），就明明白白告诉大家，主要监控的目的是控制权，不是获利或者别的。

如果是实际控制人的老婆转让股份，其老婆并不是实际控制人控制的关联人，不适用上述锁定规定。
但是，是否不需要锁定呢，个人以为，如果是因为上市公司收购获得的股份，其配偶属于一致行动人，应当跟实际控制人同等对待。
如果是首发，证监会证券法律期货解释“实际控制人”没有发生变更明确提到，可以将多人确认为实际控制人，因此，如果其配偶被确认为共同的实际控制人，则一定需要锁定36个月，但是如果未被界定为实际控制人，则不需要锁定36个月。
如果是重大资产重组，同样是实际控制人及受其控制的关联人需要锁定36个月，其配偶确实是其关联人，但是很难说是受其控制的关联人，同样该实际控制人的父母亲、子女呢，应该也不属于受其控制的关联人。