关于QFII

投行宝剑锋

中国人民银行关于实施RQFII投资试点办法通知http://money.163.com/12/0104/17/7MUJNKUN00253B0H.html一、试点机构应当根据《境外机构人民币银行结算账户管理办法》（银发〔2010〕249号文印发）等规定，选择一家同时具有合格境外机构投资者托管人资格和银行间债券市场结算代理人资格的境内商业银行（以下简称托管及结算代理银行）开立境外机构人民币基本存款账户（以下简称基本存款账户）和境外机构人民币专用存款账户（以下简称专用存款账户）。

试点机构设立开放式基金的，每只开放式基金应当单独设立专用存款账户。

试点机构不得开立一般存款账户、非临时机构临时存款账户，中国人民银行另有规定的除外。

二、试点机构可以在托管及结算代理银行开立三类专用存款账户，分别用于银行间债券市场交易、交易所债券市场交易和股票市场交易的资金结算。依据本通知开立的三类专用存款账户之间可以划转资金，专用存款账户与基本存款账户之间不得划转资金，专用存款账户不得支取现金。

johnlockheed

到底是“应当”委托境内证券公司，还是“可以”委托境内证券公司办理交易？

渝水情

b不对，结算人应为托管人（一般是境内商业银行）
Ｄ不对，境外战略投资者可以超过20%

recklessman

渝水情 发表于 2012-11-16 03:39
b不对，结算人应为托管人（一般是境内商业银行）
Ｄ不对，境外战略投资者可以超过20%

"b不对，结算人应为托管人（一般是境内商业银行）"这是哪规定的啊？

财务管理

recklessman 发表于 2012-11-16 11:35
"b不对，结算人应为托管人（一般是境内商业银行）"这是哪规定的啊？

证券交易书上：证券公司参与结算应当按照规定向中国结算公司申请取得结算参与人资格，所以。。。

recklessman

财务管理 发表于 2012-11-16 12:33
证券交易书上：证券公司参与结算应当按照规定向中国结算公司申请取得结算参与人资格，所以。。。

按这理解，证券公司取得结算参与人资格即可，为啥QFII非得托管人结算呢？

牛奶de仔仔

zjjmylover 发表于 2012-11-7 23:11
下列关于合格境外机构投资者（以下简称QFII）境内证券投资的说法，符合规定的有（ ）

A．QFII应当委托境 ...

下列关于合格境外机构投资者（以下简称QFII）境内证券投资的说法，符合规定的有（ ）【ABE】

A．QFII应当委托境内商业银行作为托管人托管资产。每个QFII只能委托1个托管人，并可以更换托管人。
【对】

B．QFII应当委托境内证券公司办理在境内的证券交易活动。每个QFII可分别在上海、深圳证券交易所委托3家境内证券公司进行证券交易。QFII委托境内证券公司达成的交易，由该证券公司作为结算参与人承担交收责任。
【对】

C．QFII应当委托托管人向中国证券登记结算有限责任公司申请开立多个证券账户。QFII应当以自身名义申请开立证券账户，为客户提供资产管理服务的，应当开立名义持有人账户。
【错“可以委托”，不是应当】

D．无论何种情况，单个境外投资者通过QFII持有一家上市公司股票的，持股比例不得超过该公司股份总数的10%；所有所有境外投资者对单个上市公司A股的持股比例总和，不超过该上市公司股份总数的20%。
【错，所有所有境外投资者对单个上市公司A股的持股比例总和，不超过该上市公司股份总数的30%。另，“境外投资者根据《外国投资者对上市公司战略投资管理办法》对上市公司战略投资的，其战略投资的持股不受上述比例限制。”因此，题干“无论何种情况”的说法也是有误的】

E．QFII应当按照中国证监会的规定，指定符合规定条件的人员担任督察员，监督QFII合法合规运作。
【对 出自 《证监会规范QFII督察员管理》中国证券监督管理委员会公告【2008】40号 http://zldx2.stock.cnfol.com/081018/149,1475,4910976,00.shtml】

某人

下列关于合格境外机构投资者（以下简称QFII）境内证券投资的说法，符合规定的有（ ）
A．QFII应当委托境内商业银行作为托管人托管资产。每个QFII只能委托1个托管人，并可以更换托管人。
错，QFII可以委托境外商业银行；
B．QFII应当委托境内证券公司办理在境内的证券交易活动。每个QFII可分别在上海、深圳证券交易所委托3家境内证券公司进行证券交易。QFII委托境内证券公司达成的交易，由该证券公司作为结算参与人承担交收责任。
错吧，两个交易所用不着请3家证券公司
C．QFII应当委托托管人向中国证券登记结算有限责任公司申请开立多个证券账户。QFII应当以自身名义申请开立证券账户，为客户提供资产管理服务的，应当开立名义持有人账户。
错，提供资产管理服务的，应当开立实际持有人账户
D．无论何种情况，单个境外投资者通过QFII持有一家上市公司股票的，持股比例不得超过该公司股份总数的10%；所有所有境外投资者对单个上市公司A股的持股比例总和，不超过该上市公司股份总数的20%。
错，全部现在放宽至30%
E．QFII应当按照中国证监会的规定，指定符合规定条件的人员担任督察员，监督QFII合法合规运作。
对吧

chaojiren

       针对B选项，根据《合格境外机构投资者境内证券投资管理办法》第十七条规定“合格投资者应当委托获得证券登记结算机构结算参与人资格的机构进行资金结算。该机构应在开立人民币结算资金账户5个工作日内将开户情况向国家外汇局备案。”合格投资者应当委托结算参与人。
    而根据《证券登记结算管理办法》规定“第四十一条　证券公司参与证券和资金的集中清算交收，应当向证券登记结算机构申请取得结算参与人资格，与证券登记结算机构签订结算协议，明确双方的权利义务。没有取得结算参与人资格的证券公司，应当与结算参与人签订委托结算协议，委托结算参与人代其进行证券和资金的集中清算交收。”证券公司不一定都是结算参与人，该选项指定被委托的证券公司，若该证券公司没有结算参与人资格就不行，所以B项错误。

chaojiren

另外补充一点，B项是对RQFII的规定。