关于主承销商网下配售限制的回忆，请大家补充

jack1977

记忆中关于网下申购的限制有：
1，自营账户不得参与初步寻价，网下累计投标寻价和网上申够；
2，资产管理账户可以参与网下投标寻价和网上申够，但必须事先争得客户的同意并把比例控制在3％以内，不知道是否正确？

soszgc

集合资管不超过3%，定向资管计划似乎无限制计划

heiheihaha

第二个不对
注意集合计划的限制是对证券公司、托管人及其关联人发行的证券的投资限制，要事先同意，并不得超过3%。这里的主承销商与发行人不能因为主承销关系构成关联人，因此不在限制之列。
注意证券投资基金投资限制，对于控股股东在承销期内承销的证券是不能认购的。

jack1977

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darenliang

如果对于证券投资基金而言，不能投资其控股股东所承销的证券，那请问华夏基金最为中信证券的子公司，中信证券的很多主承销的证券，华夏基金都不能认购投资？

heiheihaha

承销期承销的证券不可以，二级市场买卖可以

fanjin

集合理财计划不能参加主承销商的网下配售，但可以网上申购。
同时要符合不超过3%的限制

fanjin

3楼的意思是“发行的证券”不包括“承销的证券”，从字面上来理解的确是这样。
但大家请看《证券交易》187页，“集合资产管理计划投资于证券公司担任保荐机构（主承销商）的股票，应遵守《试行办法》关于关联交易的限制规定”，这里把“承销的证券”归入了广义的“发行的证券”。